Два журналиста отправились в Лас-Вегас в 1971 году для посещения местной автогонки под названием «Минт 400», чтобы рассказать о ней в своем репортаже. В эту странную компанию вошел журналист Рауль Дюк и его адвокат Гонзо. Они уже давно принимают галлюциногенные наркотики, поэтому их поездка в Лас-Вегас станет рядом галлюциногенных видений в бреду.После того, как они оказались в Лас-Вегасе они испытали приступ наркотического бреда и полностью разгромили свой номер в отеле. Им пришлось скрыться из города. Причем Гонзо убежал первым. Рауль же не в состоянии покрыть нанесенный ущерб, вынужден позаботиться о себе сам. Отправляясь обратно в Калифорнию, он по пути получает новое задание, для выполнения которого должен вернуться обратно в Лас-Вегас.